Le commandant d'un sous-marin de l’US Navy, william Talbot, est en manœuvre dans le but de simuler le naufrage du porte-avions USS Midway. Ce dernier transporte un sénateur américain pour voir le tir d’essai d’une fusée V-2 depuis son poste de pilotage. En apercevant le porte-avions, Bluefin tente une attaque à la torpille simulée, mais est détecté et coulé lors d'une attaque simulée de charge de profondeur d’un destroyer. Après avoir vu le lancement réussi du V-2 depuis la surface, Talbot tente de convaincre son commandant que si son sous-marin avait eu un missile guidé, son attaque sur le porte-avions aurait été couronnée de succès.